ADVANC เกือบหลับ..แต่กลับมาได้! ราคาหุ้นยังเหนือ 200 บาท โบรกฯ ชี้กำไรโตได้ แต่ยังไม่เด่น
Date Time: 10 มี.ค. 2567 08:35 น.
Latest
ความเคลื่อนไหวราคาหุ้นบริษัท แอดวานซ์ อินโฟร์ เซอร์วิส จำกัด (มหาชน) หรือหุ้น ADVANC ในสัปดาห์ที่ผ่านมา ปรับตัวลดลงระหว่างวัน เสี่ยงหลุดระดับ 200 บาท ก่อนราคาจะดีดตัวขึ้นมา โดยปิดตลาดวันศุกร์อยู่ที่ 211 บาท ไม่เปลี่ยนแปลงจากวันก่อนหน้า เป็นที่น่าจับตาว่าทิศทางผลประกอบการของ ADVANC จะเป็นอย่างไร และราคาหุ้นจะสามารถยืนเหนือระดับ 200 บาทได้หรือไม่
นักวิเคราะห์หลักทรัพย์ บริษัทหลักทรัพย์ กรุงศรี พัฒนสิน จำกัด (มหาชน) ระบุในบทวิเคราะห์ว่า จากการประชุมนักวิเคราะห์ฯ ไม่มีประเด็นเหนือความคาดหมายในระยะสั้น มองทิศทางกำไรปี 2567 ยังไม่เด่น โตลดลงเหลือ+4% เมื่อเทียบกับปี 2566 ที่เติบโตได้ 12% เพราะอยู่ในช่วงการเปลี่ยนถ่ายรวมกิจการ 3BB ที่ยังไม่สร้างกำไร
ทำให้แม้รายได้บริการคาดจะเร่งขึ้น 14% สอดคล้องกับเป้าหมายบริษัทที่ 13-15% และการคุมต้นทุนบริการกิจการมือถือจะดีขึ้น ส่วนหนึ่งจากค่าไฟต่อหน่วยลดลง โดยคาดกำไร EBITDA โต 10% แต่คาดไม่ชดเชยต้นทุนการดำเนินงานและดอกเบี้ยจ่ายจากดีลซื้อ 3BB ได้
ทั้งนี้ คงคำแนะนำ “ซื้อ” ที่ราคาเป้าหมาย 260 บาท แม้ระยะสั้นมองทิศทางกำไรจะไม่โดดเด่น แต่สิ่งที่เราชอบอยู่ที่ระยะยาวตามความพยายามเพิ่มศักยภาพแข่งขันของ ADVANC ทั้งจากการครองคลื่น 700 เพิ่ม และการซื้อ 3BB ประกอบกับการสร้าง New S-curve เช่น ธุรกิจ Data center หรือธุรกิจใหม่ อย่างการพิจารณาร่วมทุนสมัครทำ Virtual bank ผสานกับจ่ายปันผลสม่ำเสมอที่ 4% ต่อปี
ด้าน บทวิเคราะห์ บริษัทหลักทรัพย์ แลนด์ แอนด์ เฮ้าส์ จำกัด (มหาชน) ระบุว่า เป้าหมายรายได้ปี 2567 คาดว่าจะเติบโต 13-15% จากปีก่อน หลักๆ มาจากการเติบโตของธุรกิจบรอดแบนด์อินเทอร์เน็ต ขณะเดียวกัน บริษัทตั้งเป้า EBITDA ปีนี้จะเพิ่มขึ้นราว 14-16% จากผลบวกของการควบรวม 3BB แต่ยังเชื่อว่าธุรกิจ 3BB จะยังมีผลขาดทุนในปีนี้
อย่างไรก็ตาม แม้ผลจากการควบรวมกับ 3BB จะทำให้กำไรปีนี้เพียงทรงตัว แต่เพิ่มความแข็งแกร่งของฐานรายได้ และผลบวกจาก Synergy จะช่วยให้กำไรเติบโตอย่างมั่นคงตั้งแต่ปีหน้าเป็นต้นไป ขณะที่ราคาหุ้นปัจจุบันมีอัปไซด์ จากราคาเป้าหมายปี 2567 อิงวิธี DCF ซึ่งอยู่ที่ 250 บาท คงคำแนะนำ “ซื้อ”
อ่านข่าวหุ้น และการลงทุน กับ Thairath Money ได้ที่
ติดตามเพจ Facebook : Thairath Money ได้ที่ลิงก์นี้
Author
